Inflacja to utrzymująca się stopa zmian cen w całej gospodarce, skutkująca utratą siły nabywczej w czasie. Oznacza to, że to, co otrzymasz za swojego dolara dzisiaj, nie będzie takie samo jutro.

Zmiany cen mogą wystąpić w przypadku niemal każdego produktu lub usługi i często znajdują odzwierciedlenie w wydatkach opartych na potrzebach, takich jak mieszkanie, żywność, wydatki medyczne i media. Chociaż inflacja może być powodem do niepokoju i często frustrujące jest myślenie, że twoje pieniądze tracą na wartości, większość ekonomistów uważa niewielkie kwoty inflacji za oznaki zdrowej gospodarki.

Aby obliczyć inflację, gospodarka wykorzystuje wskaźnik cen konsumpcyjnych, najlepszy wskaźnik inflacji, który mierzy "koszyk rynkowy" towarów i usług z miesiąca na miesiąc. W krajach rozwiniętych banki centralne, w tym Rezerwa Federalna Stanów Zjednoczonych, koncentrują się na wskaźniku cen PCE w swoich celach inflacyjnych, starając się utrzymać cel na poziomie około 2%.

Co powoduje inflację

Stopniowy wzrost cen związany z inflacją może być spowodowany inflacją popytową i inflacją kosztową, w oparciu o podstawowe zasady podaży i popytu.

Krótko mówiąc, wysoka inflacja może być wynikiem gorącej gospodarki. Istnieje jednak wiele warunków ekonomicznych i czynników, które mogą poruszyć jedną z tych igieł.

1. Inflacja popytowa

może powstać z powodu silnego popytu konsumentów na produkt lub usługę. Jeśli sprzedawcy nie podniosą ceny, wyprzedadzą się i w końcu zdadzą sobie sprawę, że mają teraz luksus podnoszenia cen, a gdy zrobi to wystarczająca liczba sprzedawców, stworzą inflację.

Dla przykładu, Hamilton Live na Broadwayu miał ograniczoną liczbę dostępnych miejsc, a ponieważ popyt na spektakl znacznie przekroczył pojemność, standardowa cena biletu wzrosła ze 139 USD do 2000 USD w witrynach innych firm.

2. Inflacja kosztowa

występuje, gdy ceny rosną z powodu niedoboru podaży w połączeniu z wystarczającym popytem, aby umożliwić producentowi podniesienie cen. Inflacja powoduje wzrost cen towarów i usług, co prowadzi do zakłóceń w łańcuchu dostaw.

Firma, która może stworzyć monopol, również przyczynia się do inflacji kosztowej. Jednym z przykładów inflacji kosztowej jest kryzys naftowy w latach 70-tych, kiedy członkowie OPEC ogłosili embargo na ropę, które spowodowało wzrost cen ropy o prawie 300%.

Czy powinienem się martwić?

Jeśli kraj pozwoli, aby inflacja wymknęła się spod kontroli i gwałtownie wzrosła, może stać się destrukcyjną siłą w gospodarce.

Jednak biorąc pod uwagę, że oprocentowanie kont oszczędnościowych w większości krajów wynosi już nieco powyżej 0%, nawet umiarkowana stopa inflacji oznacza, że pieniądze przechowywane w gotówce lub na niskooprocentowanych kontach oszczędnościowych będą warte jeszcze mniej.

"Oszczędzanie nie ma na celu uczynienia cię bogatym" - mówi Marguerita Cheng, certyfikowany planista finansowy i dyrektor generalny Blue Ocean Global Wealth. Ich celem jest zapewnienie poduszki finansowej, gdybyś jej potrzebował.

Jedną z alternatyw dla potencjalnego pokonania inflacji jest inwestowanie w akcje. Chociaż ceny poszczególnych akcji mogą spadać i nie dają żadnych gwarancji, szersze indeksy giełdowe rosną w dłuższej perspektywie, pokonując w ten sposób inflację.

Aby spojrzeć na to z innej perspektywy, indeks S&P 500, który śledzi wyniki 500 największych spółek w USA, wygenerował średni roczny zwrot w wysokości nieco ponad 10% w latach 1920-2020, z reinwestowanymi dywidendami.

Według szacunków Forbes, nawet po uwzględnieniu inflacji, inwestycje w fundusz indeksowy S&P 500 przyniosły średnio ponad 6% zwrotu od czerwca 1930 r. do czerwca 2020 r.

Wnioski

Przy szybko zmieniającym się otoczeniu i niepewności co do tego, dokąd zmierza globalna gospodarka, najlepszym sposobem działania jest dywersyfikacja, mówi Brian Byrnes, dyrektor ds. finansów osobistych w Moneybox.

Aby to osiągnąć, inwestorzy powinni posiadać aktywa we wszystkich głównych klasach, w tym obligacje, akcje i towary, ponieważ ich zwroty mają tendencję do odbiegania od siebie w krótkim okresie.

W ten sposób inwestorzy będą mieli najlepszą możliwą szansę na utrzymanie realnej wartości swojego majątku po uwzględnieniu inflacji.